한국 주식 주간 — 2026-06-01(월) ~ 06-05(금)¶
생성: 2026-06-08 (S347) | 소스: collect_market_investor_flow.py(수급 실측) + market_top 20260605.json(거래대금) + evening §7 순서: ① 글로벌 자산(완료) → ② 한국 ← 이 문서. "글로벌 상황에서 한국은 어떤 모습이었나."
0. ★ 시차 원칙 (필수 — 누락 시 서사 왜곡)¶
한국 D일 장 = 미국 D-1일 밤 반영. evening 파일은 미국 장 기준, 한국은 다음날 반영.
| evening 파일 | 미국 장 | 환경 | → 한국 반영일 |
|---|---|---|---|
| 20260604_evening (생성 6/05 01:19) | 미국 6/04(목) AVGO 쇼크 | unfavorable(0) | 한국 6/05(금) 투매 |
| 20260605_evening (생성 6/06 01:08, 헤더 6/06) | 미국 6/05(금) — 지수 S&P +0.4%이나 §2 broad_risk_off | neutral(2)*지수착시 | 한국 6/08(월) ← 아직 반영 안 됨 ★ |
→ 한국 6/05 투매(삼성·하이닉스, 외인 -2.8조)는 미국 목요일 AVGO 쇼크 반영.
⚠️ ★ 미국 금요일 = 지수 착시 주의 (S347 2차 오류 정정). §1 지수만 보면 S&P +0.4% 반등이나, §2 섹터는 broad_risk_off: 반도체 -6.08%, 가상자산 -10.16%, 신재생 -11.80%, 원전 -4.90%. 지수(+0.4%)는 소수 대형주 착시, 속살은 성장주 일제 폭락. evening 명시 "broad_risk_off — 위험자산 광범위 매도". → 즉 미국 금요일도 약세 → 한국 6/08(월)은 자율 반등이 아니라 반도체 추가 약세 압력. evening 한국 전이 진단: "AI반도체/HBM·SMR·신재생·가상자산 4축 동시 약세 전이, 외인 비우호적." → 한국은 목요일 충격을 금(6/05)에 반영 + 금요일 미국 추가 약세를 월(6/08)에 또 반영 = 연속 하락 압력.
⚠️ 주의: 한국 금요일 ≠ 미국 금요일. 그리고 §1 지수 ≠ §2 섹터 (지수는 대형주 착시, 섹터가 진실).
1. 수급 (실측, 억원) — 외인 대량 이탈¶
KOSPI¶
| 주체 | 6/05 당일 | 5일 누적 | 20일 누적 | 방향 |
|---|---|---|---|---|
| 외인 | -27,638 | -195,976 (-19.6조) | -690,589 (-69.1조) | SELL 일관 |
| 기관 | -13,809 | +49,015 | +120,094 | MIXED |
| 개인 | +42,240 | +145,720 | +564,367 | BUY (받아냄) |
| 연기금 | -607 | +212 | -20,218 | 중립 |
외인 일별: 6/01 -2.8조 → 6/02 -6.3조 → 6/04 -6.7조 → 6/05 -2.8조. 5일 내내 순매도, 중반(6/02·6/04) 가속.
KOSDAQ¶
| 주체 | 5일 누적 | 방향 |
|---|---|---|
| 외인 | +9,278 (+0.9조) | MIXED (오히려 순매수) |
| 개인 | -7,208 | MIXED (이탈) |
| 기관 | -1,151 | MIXED |
→ KOSPI(외인 -19.6조) vs KOSDAQ(외인 +0.9조) 분리. 외인은 대형주만 팔고 KOSDAQ은 안 팖.
2. 거래대금 TOP (6/05) — 반도체 매도가 압도¶
| # | 종목 | 등락 | 거래대금 |
|---|---|---|---|
| 1 | SK하이닉스 | -9.92% | 12.2조 |
| 2 | 삼성전자 | -6.40% | 11.2조 |
| 4 | LG전자 | -7.62% | 1.9조 |
| 6 | SK스퀘어 | -7.57% | 1.1조 |
| 12 | 현대모비스 | -6.82% | 0.6조 |
| 14 | 주성엔지니어링 | -16.17% | 0.6조 |
| 20 | 삼성물산 | -13.93% | — |
강세 (소수): KB금융 +4.51%, 신한지주 +7.39%(금융) / 삼성전기 +2.39% / HPSP +5.89%·원익IPS +4.32%(반도체 장비).
3. ★ 글로벌 → 한국 연결 (3겹 교차)¶
(1) 글로벌 반도체 균열 → 한국 반도체 대장 직격¶
- 글로벌: AVGO -14.5%, SOX -6.4% (금) → 한국: SK하이닉스 -9.92%·삼성전자 -6.40% 거래대금 1·2위.
- 외인 KOSPI -19.6조 매도의 핵심 = 반도체. evening §7 "외인 -2.5조"는 6/05 1일치, 주간 누적 -19.6조가 실제 규모.
(2) 글로벌 방어이동(금융) → 한국 금융 동조¶
- 글로벌 금융 강세(GS) → 한국 KB금융·신한지주 강세. 전이 확인.
(3) ★ 13F 렌즈 교차 — 대장은 DIVERGE, 장비는 AGREE¶
| 축 | 13F 구조 | 한국 단기 | 판독 |
|---|---|---|---|
| 반도체 대장 (삼성·하이닉스) | 메모리 MU 매집(테퍼+200%) | 외인 투매 -19.6조 | DIVERGE — 구조 매집 vs 단기 패닉 |
| 반도체 장비/소부장 (주성·원익IPS·피에스케이·테스·유진테크 등) | 장비 이동(ASML신규·AMAT) | 목 +26~30% 폭등, 금 생존 | AGREE 강력 — 섹터 전체 (§3.5) ★ |
→ 외인이 반도체 대장은 패닉 매도하면서, 장비 소부장은 목요일 통째로 +26~30% 폭등. 13F의 "칩 본체→장비 이동"이 한국에서 섹터 전체로 동일 패턴(1~2종목 아님). 단순 "반도체 약세"가 아니라 "대장 차익(DIVERGE) + 장비 섹터 로테이션(AGREE 강력)".
3.5 ★ 목·금 강세 섹터 (약세장에서 버틴 = 자금 행선지)¶
글로벌 risk-off로 꺾인 목·금에 거래대금 상위 중 +1%↑ 종목 = 자금이 실제 도망간 곳.
목(6/04) — 거래대금 TOP100 中 45개 상승, 반도체 장비가 압도¶
| 섹터 | 종목 (등락) |
|---|---|
| 반도체 장비/소부장 ★ | 주성엔지니어링 +27.2%, 원익IPS +29.9%, 피에스케이 +26.3%, 테스 +29.9%, 유진테크 +30.0%, 한미반도체 +10.3%, 동진쎄미켐 +15.3%, 이오테크닉스 +14.8%, HPSP +7.6%, 리노공업 +7.3%, 심텍 +8.6%, 하나마이크론 +9.7%, 테크윙 +9.8% |
| 금융 | KB금융 +4.9%, 신한지주 +3.8%, 하나금융 +3.1%, 삼성증권 +5.3%, 한국금융지주 +3.7% |
| 소비/기타 | 신세계 +15.8%, 현대백화점 +14.8%, 삼성화재 +13.9%, 한화비전 +17.4% |
| 조선 | 삼성중공업 +2.5%, 삼성물산 +10.2% |
금(6/05) — 외인 -2.8조 투매 속에도 20개 상승, 장비·금융 생존¶
| 섹터 | 종목 (등락) |
|---|---|
| 반도체 장비/소부장 ★ | HPSP +5.9%, 원익IPS +4.3%, 피에스케이 +10.6%, 테스 +2.4%, 테크윙 +1.9%, 서진시스템 +1.3%, 삼화콘덴서 +1.3% |
| 금융 | 신한지주 +7.4%, KB금융 +4.5%, 하나금융 +2.5%, 우리금융 +2.6%, 제주은행 +6.8% |
| 조선 | HD현대중공업 +2.0% |
| 부품 | 삼성전기 +2.4% |
★ 핵심 발견 — "반도체 약세"가 아니라 "대장→장비 섹터 내 로테이션"¶
- 외인은 반도체 대장(삼성·하이닉스) 투매 (-19.6조).
- 동시에 국내 자금은 반도체 장비/소부장으로 대거 이동 — 목요일 주성·원익IPS·피에스케이·테스·유진테크가 +26~30% 폭등. 약세장에서 이 정도 강도 = 명확한 자금 도착.
- → 단순 회피가 아니라 섹터 내 로테이션. 그리고 이건 13F의 "칩 본체→장비(ASML·AMAT) 이동"과 정확히 동일 방향 = AGREE 강력 (1~2종목이 아니라 장비 섹터 전체).
- 2차 행선지 = 금융(목·금 연속 강세, 글로벌 금융 강세와 동조).
4. 한국장 주간 요약 (3줄)¶
- 외인 KOSPI -19.6조 대량 이탈 — 글로벌 risk-off + 원화 약세(1,530)가 반도체 대장(삼성·하이닉스) 투매로 도착. 개인이 +14.6조 받아냄.
- KOSPI(외인발 대형주 하락) vs KOSDAQ(외인 순매수) 분리 — 외인은 대형주만, KOSDAQ 약세는 개인 이탈.
- ★ 반도체 내부 로테이션 (핵심): 대장(삼성·하이닉스) 외인 투매 vs 장비/소부장(주성·원익IPS·피에스케이·테스·유진테크) 목 +26~30% 폭등. 약세장에서 장비 섹터 통째로 강세 = 13F "칩 본체→장비 이동"과 정합. 단순 반도체 회피가 아니라 대장→장비 자금 이동. 다음 주 장비 소부장이 주도 후보.
6. ★ 다음 주(6/08~) 입력 — 미국 금요일이 아직 한국에 안 반영됨¶
- 미국 6/05(금) = 지수 S&P +0.4%이나 §2 broad_risk_off (반도체 -6.08%, 가상자산 -10.16%, 신재생 -11.80%). 지수는 대형주 착시.
- 한국 6/05(금)은 미국 목요일까지만 반영 → 미국 금요일 broad_risk_off는 한국 6/08(월) 반영 대기.
- → 6/08 한국 입력 = 반도체 추가 약세 압력 (자율 반등 아님). evening 한국 전이: "AI반도체/HBM·SMR·신재생·가상자산 4축 동시 약세, 외인 비우호적."
- USD/KRW 1,530 + outflow_risk 지속 → 외인 추가 이탈 변수.
- 단 분화 주목: 미국 금요일에도 LLY(제약) 단독 강세 + 정유/금융 5d 누적 유지(미세조정) = 디펜시브 분리. 한국에서도 목·금 강세였던 반도체 장비/소부장 + 금융이 약세장 속 상대 강세 지속하는지가 6/08 관전. 13F "장비 이동" 구조 정합 = 장비가 반등 시 선두 후보.
- 분기점: 6/10 CPI · 6/16 FOMC 점도표.
5. 데이터 갭 (다음 보강)¶
- [ ] 종목별 외인/기관 순매수 (collect_stock_flow_series.py) — 외인이 정확히 어느 종목 팔았나 (현재는 거래대금+등락으로 추정)
- [ ] 6/01~6/04 거래대금 일별 (현재 6/05만 상세) — 주간 거래대금 추이
- [ ] 섹터별 주간 등락 (collect_sector_series.py) — 테마 단위 정밀