2026-04-30 POST_MARKET (S253 3단계 흐름 적용)¶
1. 시장 요약¶
KOSPI 6,612.68 (-1.17%) -- 장중 6,740 ATH 터치 후 하락 마감. 이번 주 마지막 거래일(5/1~5/5 연휴).
| 지표 | 수치 | 비고 |
|---|---|---|
| KOSPI | 6,612.68 (-1.17%) | 장중 ATH 6,740 후 하락 |
| KOSDAQ | 1,226+ (52주 최고) | |
| WTI | $108.56 (+1.57%) | 트럼프 봉쇄 유지 선언 |
| Brent | $112.68 (-4.53%) | 장중 $118 후 하락 |
| USD/KRW | 1,482.98 (+0.75%) | |
| US10Y | 4.42% (+1.47%) | |
| VIX | 18.81 (+5.50%) | |
| 외인선물 | +2,515계약 (5일 -1,240) | |
| 프로그램 | -11,329억 (비차익 -14,973억) | 5일 -10,958억 |
| 베이시스 | +6.35 (5일평균 +2.32) |
삼성전자 반도체 OP 53.7조 역대 최대 발표에도 파운드리 적자+파업 리스크+capex 급증으로 시고저(-1.11%). 전력설비 테마만 폭발(대한전선+12.7%, 산일전기+21.3%). 프로그램 비차익 -14,973억 대량 매도.
2. 매크로/정책/이벤트¶
FOMC (4/29)¶
- 동결 3.50~3.75% (8:4). 1992년 이후 최대 반대표 4명
- 3명(해맥/카시카리/로건) easing bias 삭제 요구(매파), 마이런 인하 주장(비둘기)
- 파월 마지막 기자회견. "이사로 잔류" 선언. "에너지 가격이 인플레 끌어올릴 것"
- Warsh 상원 은행위 인준 통과 (공화 13:민주 11). 5/15 취임 궤도
호르무즈/유가¶
- 트럼프 4/29 "핵 합의 전 해상 봉쇄 유지" 악시오스 인터뷰. "짧고 굵은 이란 공격도 준비"
- WTI $108(+8.5%), Brent 장중 $118. IEA "역사상 최대 공급 차질"
- UAE OPEC 탈퇴 -- 트럼프 "좋은 일, 유가 낮출 것". 장기 증산 압력이나 단기는 봉쇄가 압도
삼성전자 1Q 컨콜 (10시)¶
- 매출 133.9조, OP 57.2조(+755% YoY). 반도체 53.7조(전사의 94%)
- HBM4 양산 시작 + NVIDIA Vera Rubin 플랫폼 납품. HBM4E 2Q 샘플
- 파운드리 비수기 적자 지속. 2Q 풀 가동 + HBM4 베이스다이로 개선 예고
- "총파업 시 생산차질 없도록 대응 총력" -- 파업 리스크 신규 부상 (5/21 주시)
- "하반기 스마트폰 출하량 감소". "AI 수요로 capex 전년 대비 상당히 증가"
- "휴머노이드 로봇 본격화 -- 제조용 로봇에서 가정/유통 확장" 발표
빅테크 실적 (4/29 장후)¶
- GOOGL +4% AH: EPS $5.11(est $2.63), Cloud +63%. AMZN +4%: EPS $2.78(est $1.64), AWS +28%
- META -6.5%: capex $125~145B 상향. MSFT -2%: capex $190B 급증 우려
ECB¶
- 동결 예상 (85명 중 84명). 6월 인상 가능
3. 오늘 움직인 테마¶
전력설비 -- 오늘 최강 테마 (상한가 3종+거래대금 집중)¶
| 종목 | 등락 | 거래대금 | 수급 | 핵심 |
|---|---|---|---|---|
| 대한전선 | +12.7% | 1.79조 (3위) | 외인+280만 기관+52만 | 1Q OP 604억 분기최대. 수주잔고 3.8조. TP 60,000 상향 |
| 대원전선 | +20.6% | 1.19조 | 개인 주도 | 우선주 상한가 동반 |
| 산일전기 | +21.3% | 5,901억 | - | 변압기/배전반. AI DC 전력설비 신규 합류 |
| 선도전기 | +30% 상한가 | - | 개인 | 4년만 흑자전환 + BE AI 전력 |
| KBI메탈 | +29.9% 상한가 | 1,809억 | 외인+기관 | 변압기 사업 신규 진출 (원영하이텍 인수) |
| LS | +8.0% | 1,435억 | - | 지주 |
| 제일일렉트릭 | +5.2% | 3,500억 | - | 배전반/차단기 |
| 세명전기 | +4.2% | 1,260억 | - | 변압기 |
| LS ELECTRIC | +1.8% | 2,789억 | - | 전력기기 |
| 제룡전기 | +4.4% | 911억 | - | 전력 |
| 가온전선 | +11.3% | - | - | 전선 |
WHY: BE +27%(AI DC 연료전지 서프라이즈) + MSFT/META capex $190B/$145B + WTI $108 에너지 전환 = 3중 교차. 변압기 리드타임 200주, ASP +40~60%. 구조적 수급 불균형.
유가/에너지 -- WTI $108 직접 수혜¶
| 종목 | 등락 | 거래대금 | 핵심 |
|---|---|---|---|
| 남해화학 | +24.4% | 3,996억 | 비료 가격전가. 신규 100위 진입 |
| 한화솔루션 | +5.7% | 6,011억 | 태양광+화학 |
| 흥구석유 | +5.7% | 2,470억 | 신규 100위 진입 |
| S-Oil | +0.45% | 877억 | 아람코 63.4%. 수급 전환(F+I 매수 시작) |
| SK이노베이션 | -1.8% | 1,439억 | 외인 15일 연속 후 차익실현 |
로봇 -- 신규 부상¶
| 종목 | 등락 | 거래대금 | 핵심 |
|---|---|---|---|
| 나우로보틱스 | +30% 상한가 | - | 젠슨황 장녀(매디슨 황) 투자. 기관 3일 연속 매수 |
| 두산로보틱스 | +6.3% | 1,873억 | 1Q 매출+190% YoY. 적자축소 27%. 신규 100위 진입 |
| 레인보우로보틱스 | +0.3% | 1,227억 | 삼성전자 "휴머노이드 본격화" 수혜 |
| 휴림로봇 | -2.3% | 1,269억 | 장중 +4%에서 반전 |
| 한화비전 | +6.5% | 1,820억 | 로봇+방산 카메라. 신규 100위 진입 |
자율주행 -- 쏘카 상한가¶
| 종목 | 등락 | 핵심 |
|---|---|---|
| 쏘카 | +30% 상한가 | 자율주행 법인 1,500억 설립 + 크래프톤 투자자 참여 |
반도체 -- 삼성전자 시고저, 비대형주 독자 강세¶
| 종목 | 등락 | 거래대금 | 핵심 |
|---|---|---|---|
| 삼성전자 | -1.11% | 3.84조 (1위) | 시고저. 파운드리적자+파업+capex |
| SK하이닉스 | +0.23% | 3.35조 | 보합 |
| 한미반도체 | +4.2% | 9,187억 | [ACCUMULATION] 거래대금 3.3배 급증 |
| 퀄리타스반도체 | +13.5% | 2,238억 | 신규 100위 진입 |
| 서울반도체 | +15.3% | 2,161억 | 1Q 잠정매출 1,887억. 신규 100위 |
| 리노공업 | +6.3% | 2,913억 | 반도체 검사 |
| 세미파이브 | +7.5% | 1,250억 | 파운드리 설계. 신규 100위 |
| 대덕전자 | -1.9% | 968억 | 1Q 호실적에도 약세 |
하락 테마¶
| 종목/테마 | 등락 | WHY |
|---|---|---|
| 현대차 | -4.14% | 자동차 약세. 고유가 부담 |
| GS건설 | -8.75% | 호르무즈 장기화 -> 중동 재건 불확실 |
| 대우건설 | -3.79% | 건설 동반 약세 |
| NAVER | -4.09% | 기술주 약세. FOMC 매파 |
| 에이피알 | -5.99% | K-뷰티 차익실현 |
| 아주IB | -9.35% | SpaceX 관련 차익실현 |
[DISCOVERY] 매집 의심¶
| 종목 | 거래대금 변화 | 가격 | 의미 |
|---|---|---|---|
| 한미반도체 | 3.3배 (2,783->9,187억) | +4.2% | 거래대금 폭발 but 가격 미미. 스마트머니 매집 가능성 |
| LG전자 | 3.5배 (1,760->6,237억) | +3.2% | 동일 패턴. 신재생(태양광 모듈)/가전 리레이팅? |
4. 테마 지형도 (5축 스코어링)¶
테마 자체의 강도와 방향성을 5축으로 종합 평가. 종목이 아닌 테마 레벨 판단.
5축: 거래대금 집중도(20%) + 거래대금 가속도(20%) + 수익률 RS(25%) + 하방 경직성(15%) + RS 트렌드 5d(20%)
LEADING (Composite >= 80) -- 주도 테마 = 매매 1순위 영역¶
| 테마 | Comp | 거래대금% | 가속% | RS | 방어 | TrRS | #종목 | 오늘 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 전력설비 | 82.3 | 15.7% | +67% | 228.9 | 12.3 | +84.1 | 26 | +12~21% |
RS 가속(+84.1)이 전 테마 최고급. 거래대금도 가속(+67%). BE +27%(AI DC) + MSFT capex $190B + WTI $108 3중 교차가 구조적 수요.
STRONG (60-80) -- 강세 테마¶
| 테마 | Comp | 거래대금% | 가속% | RS | 방어 | TrRS | #종목 | 해석 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 반도체 대표주 | 73.9 | 20.3% | -2% | 219.0 | 229.9 | +8.4 | 3 | RS 높으나 가속 정체(-2%). 삼성 시고저 |
| 파운드리 | 73.3 | 10.5% | +0% | 231.8 | 257.5 | -1.0 | 2 | TrRS -1.0 정체. 2종목으로 노이즈 |
| 엔진/추진 | 71.3 | 0.7% | +16% | 294.1 | 159.8 | +107.6 | 2 | TrRS 최고(+108). RS도 최고(294). 거래대금만 극소 |
| HBM | 65.2 | 45.8% | +8% | 135.4 | -29.0 | +49.7 | 9 | 돈은 최대(46%) but RS/방어 약. TrRS +50 회복 중 |
| 수소에너지 | 64.8 | 6.4% | +78% | 135.3 | -36.5 | +51.3 | 14 | 가속+트렌드 동시 상승 = 초입 확인 |
| 지능형로봇/AI | 64.5 | 4.1% | +146% | 88.8 | 162.7 | +51.7 | 4 | 가속 최고(+146%). RS 아직 낮지만 돈 급유입 |
| 원자력 | 64.1 | 12.2% | +0% | 164.7 | 60.6 | +11.9 | 11 | 안정적이나 둔화 |
| 풍력 | 63.4 | 4.0% | +24% | 131.1 | 35.6 | +62.4 | 9 | TrRS +62 가속 중 |
| 연료전지 | 63.4 | 0.3% | +208% | 169.0 | 234.8 | +0.0 | 2 | 가속 극단적이나 2종목 |
| 로봇(산업용) | 63.0 | 3.4% | +71% | 101.8 | 224.8 | +48.5 | 9 | 방어력 최고급(225). 가속+트렌드 양호 |
| CXL | 62.7 | 20.5% | -1% | 167.3 | -176.2 | +33.6 | 4 | 거래대금 높으나 방어 최악(-176) |
ACTIVE (40-60) -- 참여 테마¶
| 테마 | Comp | TrRS | RS | 해석 |
|---|---|---|---|---|
| 태양광 | 59.9 | +24.2 | 174.0 | 유가 수혜 회복 중 |
| K-Beauty | 59.8 | +12.8 | 179.0 | RS 높으나 거래대금 극소(0.3%) |
| 자율주행 | 58.9 | -26.1 | 126.6 | TrRS 마이너스 = 둔화. 쏘카 상한가는 개별 재료 |
| 방위산업 | 53.8 | - | 133.4 | 가속 정체. FADING 경계 |
시계열 변화 -- 이번 주 테마 흐름¶
5축(+트렌드): 전력설비(82.3) > 반도체대표(73.9) > 파운드리(73.3)
- 전력설비: 4축 3위에서 5축 1위로 승격. TrRS +84.1(급가속). 진짜 주도 테마 교체 확인
- 파운드리/반도체 대표주: TrRS -1/+8(정체). 과거에 강했지만 지금 둔화 전환 중. 삼성전자 시고저 반영
- 로봇 3형제(지능형+산업용+자율주행): TrRS +49~52 + 가속 +71~146%. "돈이 먼저 몰리고 RS가 나중에 따라오는" 초입. 다음 주 LEADING 승격 후보
- 자율주행: TrRS -26.1. 쏘카 상한가에도 테마 전체는 둔화. 개별 재료에 속지 말 것
- 수소에너지: 가속+78% + TrRS +51.3 동시 상승. STRONG 하단에서 중단으로 이동 중
5. 주도테마 내 대장주 순위 (9축 누적 스코어링)¶
§4에서 LEADING인 전력설비 내 종목을 9축 누적으로 평가. 대장주 = 테마 사이클 전체의 누적 성적표.
9축: 누적거래대금(FDR) + 누적수익률(FDR) + RS안정성 + 조정얕음 + 반등빠름 + 지지명확 + 캔들깨끗 + 거래대금가속도 + 수급품질
| 순위 | 종목 | 9축L | 누적거래대금 | 누적수익률 | RS안정성 | 조정깊이 | 반등속도 | 지지명확 | 캔들품질 | 거래대금가속 | 수급품질 | 판정 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1 | 대원전선 | 66.7 | 9.6조(3위) | +292.4%(1위) | 70 | 20 | 80 | 80 | 50 | 80 | 50 | leader |
| 1 | 대한전선 | 66.7 | 20.4조(1위) | +136.6%(3위) | 100 | 20 | 80 | 80 | 50 | 80 | 40 | leader |
| 3 | 산일전기 | 65.6 | 6.2조(5위) | +93.0%(6위) | 100 | 80 | 80 | 80 | 50 | 100 | 50 | sub_leader |
| 4 | LS ELECTRIC | 61.1 | 13.2조(2위) | +182.2%(2위) | 70 | 50 | 50 | 80 | 30 | 20 | 90 | follower |
| 5 | 효성중공업 | 58.9 | 12.3조(4위) | +112.0%(4위) | 70 | 50 | 50 | 70 | 50 | 40 | 90 | follower |
대원전선·대한전선 동점(66.7) — 공동 leader: 성격이 완전히 다른 2종목이 동점. - 대원전선: 누적수익률 1위(+292.4%) + 가속도 80. 하지만 RS 안정성 70 + 조정얕음 20 + 사이클 31일(짧음). 수익률 폭발형이지만 불안정. - 대한전선: 누적거래대금 1위(20.4조, 압도적) + RS 안정성 100(10/10일). 하지만 누적수익률 3위(+136.6%) + trend_5d -7.5(둔화 전환). 돈이 가장 많이 몰리고 가장 꾸준하지만 가속도가 꺾이고 있다.
산일전기가 sub_leader인 이유: RS 안정성 100 + 조정얕음 80 + 거래대금 가속도 100(최고). 시계열 전반이 고르게 강하다. 하지만 누적수익률 +93.0%(6위) + 누적거래대금 6.2조(5위)로 누적 규모에서 상위 2종목에 밀린다.
6. 차티스트 정밀 분석 (진입 타이밍)¶
§5에서 leader/sub_leader인 대원전선, 대한전선, 산일전기에 대해 차트 구조 정밀 분석. 데이터 소스:
20260430_mtf_profiles.json
대원전선 (006340) -- leader, 9축 L=66.7¶
- price_journey: consolidation 2일째. MONITOR 상태
- R:R: 1.98 (3종목 중 최고)
- FDR 누적: 거래대금 9.6조 / 수익률 +292.4%(1위)
- RS 시계열: 31일 참여. RS>100 7/10일. trend_5d +405.5(폭발적)
- 약점: 조정얕음 20점 — 과거 급락 이력(peak RS 3492 → 현재 722, pct_of_peak 14.1%). 불안정
판정: WAIT -- R:R 1.98로 가장 좋고 누적수익률 1위지만, 조정얕음 20점이 경고. 사이클 31일로 안정성 미검증. 5/6 이후 consolidation 유지 + 거래량 수축 + RS>100 유지 확인 후 GO 검토. 급등-급락 패턴 재현 리스크 주의.
대한전선 (001440) -- leader, 9축 L=66.7¶
- price_journey: rally 10일째. WAIT_PULLBACK 상태
- R:R: 1.43
- FDR 누적: 거래대금 20.4조(1위, 압도적) / 수익률 +136.6%
- RS 시계열: 61일 참여(사이클 전체). RS>100 10/10일(최고 안정성). trend_5d -7.5(둔화 전환)
- entry_context: SL=47,639(ATR 2x) / TP=68,688(fib ext 1.272) / 현재가 56,300
- fib 지지: 51,340(0.236) / 46,354(0.382)
판정: WAIT -- 누적거래대금 1위 + RS 안정성 최고이지만, trend_5d -7.5로 가속도가 꺾이고 있다. rally 10일째 + WAIT_PULLBACK. R:R 1.43으로 3종목 중 가장 낮음. fib 0.236(51,340) 눌림목까지 조정 시 R:R 개선되어 GO 전환 가능.
산일전기 (062040) -- sub_leader, 9축 L=65.6¶
- price_journey: consolidation 3일째 (직전 rally 13일 후). MONITOR 상태
- R:R: 1.67
- FDR 누적: 거래대금 6.2조 / 수익률 +93.0%
- RS 시계열: 52일 참여. RS>100 10/10일(최고). trend_5d +43.6(안정 가속)
- 거래대금 가속도: 100점(테마 내 최고)
판정: WAIT -- RS 안정성 100 + 조정얕음 80 + 가속도 100으로 시계열 품질이 가장 좋다. rally 13일 후 consolidation 3일째로 눌림목 진입 구간에 가장 가까운 종목. 5/6 연휴 후 consolidation 지속 + 거래량 수축 확인 시 GO 전환 1순위. R:R 1.67.
7. 추적 종목 평가¶
| 종목 | D+N | 종가 | 추천가 | 수익률 | 수급 | DT 판정 | 비고 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 삼성전자 | D+10 | 223,500 | 217,000 | +2.99% | F:BUY I:BUY | HOLD | OP 57.2조+기관 매집. 파업 5/21 주시 |
| 테크윙 | D+10 | 57,300 | 57,500 | -0.35% | F:SELL I:BUY | HOLD_CAUTION | 추천가 하회. 가벼운 조정. R:R 2.13 |
| 한화오션 | D+10 | 132,050 | 131,900 | +0.11% | F:SELL I:SELL | HOLD_CAUTION | 캐나다 잠수함 MOU. 양주체 매도 |
§6에서 GO 판정 종목 없음 -- 전원 WAIT. 5/6 갭 확인 후 GO 전환 시 신규 등록.
8. 내일 전망 (5/6 화요일 -- 5일 연휴 후)¶
연휴 중 소화해야 할 이벤트¶
- 5/1~5/2 미장: GOOGL/AMZN 서프라이즈(+4% AH) 반영. Apple 실적(5/1)
- WTI/호르무즈: 봉쇄 장기화 확정. $108~$120 레인지 예상
- ECB 동결(4/30) + 6월 인상 시그널
- 삼성전자 파업 동향 (노조 5/1 노동절 집회 가능성)
5/6 시나리오¶
- Bull: GOOGL/AMZN 갭업 -> 반도체 반등 + 전력설비 연속 + 유가 안정
- Base: 혼조. 반도체 소폭 반등 + 전력설비 차익실현 + 유가 횡보
- Bear: 호르무즈 사태 악화(이란 군사 대응) + 유가 $120+ -> 인플레 공포 -> 시장 조정
아침 관점 검증 (Daily View 서사)¶
| 아침 시그널 | 최종 판정 | 교훈 |
|---|---|---|
| WTI -> 정유/석화 | MATCHED (가속) | WTI ETN +20%. 정유 대장(SK이노)은 오히려 차익실현 |
| SOX -> 반도체 | OPPOSITE | 삼성전자 시고저. 컨콜 악재(파업/capex) 미예측 |
| BE -> 수소 | MATCHED | 에스에너지 +16%, 수소ETF +10% |
| 전력설비 | MATCHED (폭발) | 4축 composite 77.5 예측 적중. 오늘 최강 |
| 삼성전자 컨콜 | PARTIAL | 실적 MATCH / 반응 MISS (시고저) |
놓친 것: 로봇(나우로보틱스 상한가, 두산로보틱스+6%), 건설 급락(GS건설 -9%), LG전자 매집